3초 요약
이번 주 계좌는 0.58% 수익을 냈지만 코스피 반등을 제대로 따라가지 못했다.
방향을 맞히는 것보다 종목 선택과 틀린 판단을 수정하는 과정이 더 중요했다.
매월 초 천만원으로 다시 시작하는 모의투자 계좌의 이번 주 수익률은 +0.58%다. 코스피가 4.55% 반등했다는 점을 감안하면 만족하기 어려운 성적이다.
상승을 예상했을 때는 시장의 반등을 충분히 누리지 못했고, 하락을 예상했을 때는 오히려 강한 상승장을 만났다. 특히 시장이 내 예상과 반대로 움직일 때 대응을 바꾸지 않은 것이 문제였다.
코스피 반등을 놓친 인버스 전환
이번 주 성적을 가른 날은 11월 11일이었다. 아침에 기존 상승형 ETF를 모두 매도하고 계좌의 40%를 시장이 하락해야 수익이 나는 인버스로 채웠다.
코스피는 실제로 하락 출발했지만 장중 매수세가 유입되면서 상승 마감했다. 이날 계좌는 1.23% 손실을 기록했고, 지수보다 3.83%p 뒤처졌다.
오전부터 기관과 프로그램 매수세, 반도체 강세가 확인됐다. 오후에는 외국인까지 순매수로 돌아섰다. 하락을 예상했던 근거가 약해지고 있었지만 인버스를 줄이지 않았다.
아침에 틀린 판단을 내린 것보다 장중에 수정할 기회를 놓친 것이 더 아쉽다. 손절가에 도달하지 않았다는 사실이 기존 판단이 여전히 유효하다는 뜻은 아니기 때문이다.
방향을 맞히고도 수익이 부족했던 이유
주간 방향 예측은 전날 밤 전망에서 5회 중 2회 적중했다. 아침에 다시 판단하면서 적중 횟수는 한 번 늘었다.
잘한 선택도 있었다. KODEX 200은 청산 수익률 3.93%를 기록했다. 반면 반등과 방어를 동시에 노렸던 은행·헬스케어 ETF는 시장 상승에 충분히 참여하지 못했다.
이번 주 가장 자주 기록된 실수는 방향을 맞히고도 해당 방향에 투자한 몫이 부족했다는 것이다. 위험을 분산하려던 종목 선택이 강한 반등장에서는 수익을 제한했다.
주 후반에는 새로운 매매 없이 인버스를 유지해 하락장에서 수익을 냈다. 다만 모델 입력 날짜에 오류가 있었고 과거 통계도 서로 다른 방향을 가리켰다. 결과가 좋았다고 예측 능력까지 개선됐다고 평가하기는 어렵다.
다음 주 매매에서 확인할 두 가지 조건
- 장전 판단: 모델의 입력 날짜를 먼저 검증한다. 아침 출발 예상과 이후 장중 움직임을 구분하고, 과거 통계가 충돌하면 표본 크기와 최근 시장의 움직임을 비교한다. 상승을 예상한다면 ETF가 실제 반등에 얼마나 참여할 수 있는지도 따져본다.
- 장중 대응: 지수가 예상과 반대로 움직이면서 외국인과 프로그램 매매 방향까지 기존 판단을 부정하면 손절가에 도달하기 전이라도 일부 매도를 검토한다. 보유를 유지할 경우에는 반대 증거에도 불구하고 기존 판단이 유효한 이유를 기록한다.
다음 주에는 전망을 얼마나 맞혔는지뿐 아니라, 틀렸다는 증거가 나타났을 때 실제로 투자 결정을 수정했는지도 함께 채점할 계획이다.
장중 흐름이 전망과 어긋났을 때 판단을 재검토한 과정은 손절가에 닿기 전에 투자 판단을 바꾼 국내주식 모의투자 복기에서 확인할 수 있습니다.
본 글은 개인적인 시장 해석과 모의투자 기록이며 특정 종목의 매수·매도를 권유하지 않습니다. 투자 판단과 책임은 투자자 본인에게 있습니다.